Zmienność kryptowalut: dlaczego zmienność jest ważna na rynku kryptowalut

W tym artykule omówiono pojęcie zmienności kryptowalut i dlaczego zmienność jest ważna na rosnącym rynku kryptowalut.

Zmienność kryptowalut, zmienność kryptowalut, zmienność, dlaczego zmienność jest ważna, zmienność na rynku kryptowalut

Wielki krach rynkowy w 2018 roku to dla wielu na rynku kryptowalut ciężka lekcja o ekstremalnej zmienności kryptowalut. W ciągu 2 lat ceny kryptowalut gwałtownie wahają się od końca do końca, a wielu uważa, że ​​kryptowaluty są wysoce niestabilnym rynkiem, pełnym spekulacji i niepewności. Pierwsza i największa kryptowaluta oparta na kapitalizacji rynkowej – Bitcoin – odnotowała ogromny wzrost w 2017 roku, wzrastając z 700 do prawie 20000 dolarów! To oszałamiająca stopa zwrotu wynosząca 27 000% w zaledwie 12 miesięcy.

Nie jest zaskoczeniem, że wielu z nich skorzystało z modowej kryptowaluty. Jednak rynek szybko stał się zbyt niestabilny, gdy osiągnął ogromny poziom, a następnie doświadczył ogromnego załamania przez cały 2018 rok. Kapitalizacja rynkowa kryptowalut spadła z rekordowego poziomu 813 miliardów dolarów do zaledwie 100 miliardów dolarów, a ogólne ceny wszystkich monet spadają blisko 90%.

Kryptowaluty są postrzegane jako złożona, przełomowa i elegancka technologia, która uczyniła wiele osób bogatymi. Dlatego nie jest zaskakujące, że wielu przyciąga urok i ryzykowny stan kryptowalut.

Przyjrzyjmy się ważnej koncepcji rynkowej zmienności i jej integralności na rynku kryptowalut.

(Zobacz więcej: 4 rodzaje monet w celu dywersyfikacji portfela kryptowalut & Zarządzaj ryzykiem)

Co to jest zmienność

W tradycyjnych finansach zmienność jest definiowana jako statystyczna miara rozrzutu ceny aktywów. Mówiąc najprościej, zmienność opisuje zakres, w jakim cena składnika aktywów zmienia się w czasie. Inwestycja jest uważana za zmienną, jeśli jej ceny codziennie gwałtownie rosną lub spadają, jak widać na rynku kryptowalut. Oto ilustracja zmienności:

Zmienność kryptowalut, zmienność kryptowalut, zmienność, dlaczego zmienność jest ważna, zmienność na rynku kryptowalut

Aktywa o niskiej zmienności, takie jak złoto czy obligacje rządowe, są wyjątkowo stabilne, a ceny zmieniają się w sposób stały i nie zmieniają się tak często. Z drugiej strony, aktywa o dużej zmienności szybko i agresywnie zyskują na wartości.

(Czytaj także: Czy krach w cenie Bitcoina doprowadzi do jego upadku?)

Zmienność i ryzyko

Zmienność to kluczowe pojęcie do zrozumienia, ponieważ mierzy ryzyko. Dla inwestorów i handlowców zrozumienie ich tolerancji na ryzyko jest zawsze pierwszym krokiem przed zaangażowaniem się w jakąkolwiek formę inwestycji. Różne osoby mają różny poziom tolerancji na ryzyko, co wpływa na ich wybór inwestycji. Na przykład 50-letni emeryt na emeryturze prawdopodobnie miałby bardzo niską tolerancję ryzyka, ponieważ ich głównym priorytetem byłoby zachowanie majątku. Rodzaje inwestycji, którym by się przyjrzeli, to fundusze emerytalne, fundusze inwestycyjne, obligacje rządowe o niskiej rentowności lub wysoce stabilne akcje blue chipów, które zapewniają znaczny dochód z dywidend. Alternatywnie, 25-latek świeżo upieczony na uniwersytecie prawdopodobnie miałby wyższą tolerancję na ryzyko i rozważałby inwestowanie w bardziej ryzykowne inwestycje, które obejmują kryptowaluty i akcje technologiczne.

Oto spojrzenie na różne poziomy apetytu na ryzyko.

Zmienność kryptowalut, zmienność kryptowalut, zmienność, dlaczego zmienność jest ważna, zmienność na rynku kryptowalut

Należy wspomnieć, że poziom ryzyka, które się podejmuje, jest silnie skorelowany z potencjalnymi zwrotami, które mógłby uzyskać. Innymi słowy, inwestycja o wyższym ryzyku wiąże się z większym prawdopodobieństwem wygenerowania wyższych zwrotów, podczas gdy inwestycja o niskim ryzyku przyniosłaby mniejszą stopę zwrotu. Nazywa się to kompromisem między ryzykiem a zyskiem.

Zmienność kryptowalut, zmienność kryptowalut, zmienność, dlaczego zmienność jest ważna, zmienność na rynku kryptowalut

Różne poziomy ryzyka związane z różnymi inwestycjami wymagają zrozumienia swojej tolerancji na ryzyko, a następnie przystąpienia do oceny, czy zmienność aktywów, w które chcesz zainwestować, jest zgodna z Twoim profilem ryzyka. Kryptowaluty to najbardziej ryzykowne aktywa, na które możesz postawić swoje ciężko zarobione pieniądze; może dać ci znaczną stopę zwrotu, ale odwrotnie, musisz być przygotowany na możliwość ogromnej straty, biorąc pod uwagę ekstremalną zmienność cen kryptowalut. Widzieliśmy już skutki krachu na rynku w 2018 r., Kiedy ceny spadły o blisko 90%.

(Zobacz także: Czy jest za późno, aby kupić Bitcoin i czy jest za późno, aby zainwestować w kryptowalutę?)

Co powoduje zmienność na rynku kryptowalut?

Istnieje wiele powodów, które przyczyniają się do bardzo niestabilnego i niestabilnego środowiska. Przyjrzyjmy się głównym czynnikom.

1) Rynek dla niemowląt

Młody rynek wspierany przez nową technologię byłby znacznie bardziej zmienny niż tradycyjne inwestycje, które są dojrzałe i przeszły próbę czasu. Tak jak wtedy, gdy internet był rewolucyjny w latach 90., a firmy związane z Internetem generowały znaczne stopy zwrotu, tak rynek kryptowalut znajduje się obecnie w podobnym cyklu. Nowe technologie wymagają czasu, zanim zostaną udoskonalone i przyjęte przez ogół społeczeństwa, i istnieje duże ryzyko niepowodzenia, ponieważ wiele rzeczy może się nie udać. Możliwość przyszłych zakłóceń i przyjęcia tworzy postrzeganą wartość na rynku, która jest napędzana przede wszystkim przez spekulacje ze względu na brak solidnych, wymiernych wskaźników dotyczących podstaw technologii.

Ponieważ kryptowaluty nie osiągnęły masowej popularności, ich wartości są nadal napędzane przez szum i spekulacje. Dlatego mają wysoki kompromis między ryzykiem a zyskiem.

(Czytaj więcej: Przewodnik po analizie fundamentalnej dla kryptowalut)

2) Niska płynność (w stosunku do innych rynków)

Płynność odnosi się do łatwości kupna lub sprzedaży aktywów na wolnym rynku. Rynek o dużej liczbie transakcji z dużą liczbą uczestników (kupujących i sprzedających) nazywany jest rynkiem o dużej płynności. Niestety, względne niemowlęctwo rynku kryptowalut powoduje, że jego płynność jest obecnie bardzo niska. Patrząc na pary handlowe wielu monet, widać, że dzienny wolumen obrotu jest niczym w porównaniu z wartościami innych tradycyjnych inwestycji, takich jak giełdy.

Zmienność kryptowalut, zmienność kryptowalut, zmienność, dlaczego zmienność jest ważna, zmienność na rynku kryptowalut

(Źródło: InsiderPRO)

Rynek o niskiej płynności – taki jak rynek kryptowalut – jest łatwo podatny na nagłe i agresywne wahania cen, ponieważ jedno duże zlecenie może poruszyć rynki i spowodować gwałtowny wzrost lub spadek ceny. Dzieje się tak, ponieważ na rynku nie ma wystarczającej liczby uczestników rynku i zleceń, aby buforować przed potencjalnie dużymi zleceniami, które mogą wpływać na rynki. Ponadto manipulacje na rynku są niezwykle powszechne w środowisku o niskiej płynności. Stosunkowo niska płynność rynku kryptowalut sprawia, że ​​jest on wylęgarnią zmiennych wahań cen.

(Zobacz więcej: Przewodnik po płynności kryptowalut: jak mierzyć płynność & Handluj dobrze)

3) Rynki nieuregulowane

Rynek kryptowalut jest w dużej mierze nieuregulowany ze względu na złożoność i trudności w regulowaniu technologii open source i zdecentralizowanej. Przy braku regulacji napływa złych aktorów, którzy manipulowaliby rynkami, ponieważ nie ma nadzoru. Pojawiły się liczne doniesienia o podmiotach jawnie manipulujących rynkami kryptowalut. Mogą obejmować skoordynowany schemat pompowania i zrzucania przez kolektyw do manipulowania wolumenem obrotu przez giełdy kryptowalut.

Manipulacje na rynku powodują, że ogólny rynek jest niestabilny i wysoce zmienny, ponieważ duże zamówienia tworzone przez te podmioty z zamiarem manipulacji spowodowałyby znaczne wahania na rynku. To wywoła panikę i doprowadzi do jeszcze większego chaosu i zmienności, biorąc pod uwagę, że rynek kryptowalut jest łatwo poruszany przez wiadomości i nastroje.

(Czytaj więcej: Zrozumienie przepisów SEC dotyczących ICO: co powinieneś wiedzieć)

4) Spekulacje

Na nowo powstałym rynku, na którym nie obowiązują żadne regulacje, jedyną rzeczą, która wpływa na wartość kryptowalut, są spekulacje. Zwykle wartość każdego aktywa zależy od jego użyteczności i przyjęcia. W tej chwili spekulacje są powszechne, ponieważ niezwykle trudne – prawie niemożliwe – jest ilościowe określenie wartości jakiejkolwiek kryptowaluty w oparciu o tradycyjną analizę fundamentalną. Dlatego najlepszym sposobem wyceny dowolnej monety lub tokena jest spekulacyjne obstawianie przyszłych przypadków użycia, adopcji i trakcji monety zamiast podstawowych wskaźników, które są obecnie niewymierne..

Kryptowaluta jest często postrzegana jako wylęgarnia spekulacji, która wywołuje niestabilność rynku. Tworzy to środowisko pełne ogromnego ryzyka.

(Zobacz więcej: Zagrożenia w inwestowaniu w kryptowaluty)

Czy zmienność jest dobra?

Zmienność oznacza różne rzeczy dla różnych ludzi na rynkach. Wszystko zależy od tolerancji danej osoby na ryzyko. Osoba niechętna ryzyku uniknęłaby inwestycji o dużej zmienności, ponieważ bardziej zależy jej na stabilności i zachowaniu bogactwa. Ci, którzy uczestniczą w rynku kryptowalut, uważani są za ryzykantów. W rzeczywistości blisko 60% kupujących Bitcoin jest w wieku od 15 do 34 lat. Warto również zwrócić uwagę, że mężczyźni znacznie dominują na rynku kryptowalut o ponad 70%.

Zmienność kryptowalut, zmienność kryptowalut, zmienność, dlaczego zmienność jest ważna, zmienność na rynku kryptowalut

(Źródło: Bloomberg)

Te statystyki dowodzą, że młodzi milenialsi są bardziej zainteresowani inwestycjami wysokiego ryzyka, takimi jak kryptowaluty, w porównaniu do ich starszych odpowiedników. Bardziej zmienny rynek generuje większe ruchy cen, co z kolei może zapewnić większe możliwości uzyskania ogromnej stopy zwrotu z inwestycji. Mniejsza zmienność oznacza mniejsze ruchy cen, a tym samym mniejsze prawdopodobieństwo osiągnięcia pożądanych zwrotów. Zdolność do potencjalnego zarabiania znacznych kwot jest prawdopodobnie największą atrakcją dla wielu osób inwestujących w kryptowaluty. Sama zmienność rynku pozwala na potencjał wyższych zwrotów, stanowiąc doskonałą okazję dla traderów i inwestorów do wykorzystania zmienności rynku w celu zarabiania pieniędzy w dowolnym kierunku rynku.

(Przeczytaj także: Przewodnik po identyfikowaniu fałszywych monet)

Jak mierzymy zmienność?

Na rynku istnieje kilka wskaźników mierzących zmienność kryptowalut. Poza tym istnieje spora liczba wskaźników, które mierzą zmienność tylko bitcoina, ponieważ jest to największa kryptowaluta na rynku i ogólnie stanowi wiarygodny wskaźnik dla pozostałej części rynku. Przyjrzyjmy się różnym wskaźnikom zmienności:

1) Kup Bitcoin na całym świecie Indeks zmienności Bitcoin

Zmienność kryptowalut, zmienność kryptowalut, zmienność, dlaczego zmienność jest ważna, zmienność na rynku kryptowalut

BuyBitcoinWorldWide zapewnia zmienność dla Bitcoin, mierząc odchylenie standardowe cen Bitcoin. Odchylenie standardowe reprezentuje odchylenie zbioru wartości (w tym przypadku cen). Wyższe odchylenie standardowe oznacza, że ​​Bitcoin jest bardziej zmienny, ponieważ jego ceny są znacznie bardziej rozłożone.

2) Bitvol Indeks zmienności Bitcoin

Zmienność kryptowalut, zmienność kryptowalut, zmienność, dlaczego zmienność jest ważna, zmienność na rynku kryptowalut

Bitvol.info śledzi zmienność Bitcoin w ujęciu procentowym, jak widać powyżej. Istnieją wskaźniki dla 30-dniowych, 60-dniowych, 120-dniowych i 252-dniowych pomiarów zmienności dla Bitcoin.

3) Bitgur Indeks zmienności

Zmienność kryptowalut, zmienność kryptowalut, zmienność, dlaczego zmienność jest ważna, zmienność na rynku kryptowalut

Indeks zmienności Bitgur mierzy 10 największych kryptowalut według kapitalizacji rynkowej. Jest to jeden z nielicznych indeksów, który mierzy zmienność innych kryptowalut. W przeciwieństwie do pierwszych dwóch indeksów, indeks Bitgur używa zakresu od 0 do 100; wartość zmienności bliższa 100% oznacza wyższy poziom zmienności.

(Zobacz także: Przewodnik po widelcach: wszystko, co musisz wiedzieć o widelcach, twardych i miękkich widelcach

Podsumowując to wszystko

Zmienność to ważna koncepcja rynkowa, którą każdy inwestor lub przedsiębiorca musi zrozumieć przed zaangażowaniem się w różnego rodzaju inwestycje. Rynek kryptowalut jest bardzo zmiennym rynkiem, który jest mieczem o dwóch ostrzach; ma potencjał do generowania ogromnych zwrotów, ale narażasz się również na wysokie ryzyko utraty znacznej ilości kapitału. Ostatecznie powinieneś zdawać sobie sprawę z własnego apetytu na ryzyko, aby ocenić, czy jesteś przygotowany na niepokojący poziom ryzyka, który ma do zaoferowania rynek.

(Możesz być także zainteresowany: Przewodniki po kryptowalutach: obszerna lista przewodników po kryptowalutach dla początkujących)

Korzystne zasoby na dobry początek

Jeśli zaczynasz swoją podróż do złożonego świata kryptowalut, oto lista przydatnych zasobów i przewodników, które pomogą Ci:

Zmienność kryptowalut, zmienność kryptowalut, zmienność, dlaczego zmienność jest ważna, zmienność na rynku kryptowalut

Handlowy & Wymieniać się

  • Przewodnik po kryptowalutach 101: Wybór najlepszej wymiany kryptowalut
  • Przewodnik po giełdzie Bittrex: Jak handlować na Bittrex
  • Przewodnik po giełdzie Binance: Jak otworzyć konto Binance i co powinieneś wiedzieć
  • Przewodnik po Etherdelta Exchange: Jak handlować na Etherdelta
  • Przewodnik po podstawach handlu kryptowalutami: Wprowadzenie do analizy technicznej kryptowalut
  • Handel kryptowalutami: Zrozumienie par handlu kryptowalutami & Jak to działa
  • Przewodnik po handlu kryptowalutami: 4 typowe pułapki, których doświadczy każdy Crypto Trader

Portfele

  • Przewodnik po portfelach kryptowalut: Dlaczego potrzebujesz portfeli?
  • Przewodnik po portfelach kryptowalut: Otwieranie portfela Bitcoin
  • Przewodnik po portfelach kryptowalut: Otwieranie MyEtherWallet (MEW)

Przeczytaj także: Przewodnik po handlu kryptowalutami: 4 typowe pułapki, których doświadczy każdy handlowiec kryptowalutowy oraz przewodnik po podstawach handlu kryptowalutami: Wprowadzenie do analizy technicznej kryptowalut.

Reklama sponsorowana: Twój pies zasługuje na zdrowie & szczęśliwy

Zarejestruj się teraz na naszym bezpłatnym seminarium internetowym na temat kryptowalut, aby dowiedzieć się wszystkiego, co musisz wiedzieć o inwestowaniu w kryptowaluty.

Weź nasze ekskluzywny e-book który poprowadzi Cię krok po kroku przez proces zarabiania pieniędzy poprzez inwestycje w kryptowaluty!

Możesz również dołączyć do naszej grupy na Facebooku pod adresem Opanuj kryptowalutę: zaawansowana wiedza o kryptowalutach zadawać pytania dotyczące kryptowalut.

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Like this post? Please share to your friends:
map